日前，恒烁半导体(合肥)股份有限公司(下称“恒烁股份”)的科创板首次公开发行股票注册被证监会批复同意，本次拟公开发行股票数量为2066万股，占本次发行后总股本的比例不低于 25.00%，发行后公司总共股本为约8263.73万股，募资约7.5亿元。 8月18日，恒烁股份科创板IPO开启网上申购，首发价格为65.11元/股。

恒烁股份概况

恒烁股份是一家主营业务为存储芯片和 MCU 芯片研发、设计及销售的集成电路设计企业。公司现有主营产品包括 NORFlash存储芯片和基Arm®Cortex®-M0+内核架构的通用 32 位 MCU 芯片，现已掌握高可靠性、高速、低功耗 65/50nm NORFlash 和 55nm MCU 设计技术，基于上述技术不断升级迭代相关产品，并完成首款基于 NOR Flash 制程的存算一体 AI 芯片的研发、流片和系统演示。公司 NORFlash芯片 和 MCU 芯片可普遍应用于消费电子、物联网及通信等领域。目前，公司产品获得客户的广泛认可，与杰理科技、乐鑫科技、泰凌微电子、芯海科技、兆讯恒达、翱捷科技、上海巨微及赛腾微等客户建立了长期稳定的合作关系，多款产品进入小米、360、OPPO、星网锐捷、新大陆、中兴、联想、奇瑞汽车、江铃汽车及欧菲光等终端用户供应链体系。

截至本招股说明书签署日，公司通过自主研发，已获授权的专利共 21项(其中发明专利 19 项，实用新型专利 2 项)，并拥有 26 项集成电路布图和 20 项软件著作权。

2020 年度，公司 NORFlash芯片产品实现收入 24,279.82 万元，位列国产NOR Flash厂商前列，MCU芯片产品实现收入 717.73 万元。2021 年度，公司主营业 务收入快速增长，其中 NORFlash芯片 产品实现销售收入 49,662.92 万元，较 2020 年全年销售收入增长 104.54%;MCU芯片 产品实现销售收入 7,709.38 万元，较 2020 年全年销售收入增长 974.13%。

主营业务收入构成情况

公司主营业务收入包括 NORFlash芯片 产品销售收入和 MCU芯片 产品销售收入。NORFlash芯片 产品是报告期内公司收入的主要来源，占报告期各期主营业务收入的比例分别为 100.00%、97.13%及 86.56%。2020 年公司 MCU芯片 产品实现销售，收入逐步增加，已成为公司新的收入增长点。

NORFlash 和 MCU 产销量情况

报告期内，公司 NORFlash芯片的产销率分别为 105.31%、93.38%和 77.60%。2021 年 NORFlash芯片产销率较低主要系公司备货较多所致。

主要产品的销售价格变化情况

报告期内，受芯片产能紧缺、下游应用市场需求旺盛及产品不断优化升级等影响，NORFlash芯片 和 MCU芯片 产品价格不断上调。

发行人向武汉新芯授权的产品具体如下

研发投入具体构成及占营业收入的比例情况

报告期内，公司研发费用分别为 1,835.93 万元、2,178.84 万元和 4,705.22 万元，呈上升趋势，主要原因系公司为保持市场竞争力，不断加大研发投入，促进产品和技术迭代升级。

募集资金用途

本次公开发行预计募集资金7.54亿元，全部用于与公司主营业务相关的项目，其中2.5亿元用于发展与科技储备项目、2亿元用于NOR闪存芯片升级研发及产业化项目、1.23亿元用于CINOR存算一体AI推理芯片研发项目、1.77亿元用于通用MCU芯片升级研发及产业化项目。

NOR 闪存芯片升级研发及产业化项目

本项目将围绕高容量、低功耗和高可靠性这一产品定位，采用业界主流ETOX 闪存工艺路线，着力研发基于下一代 50nm 和 40nm 技术工艺制程，容量覆盖 256Mb～1Gb，具有高可靠性和高稳定性的 NOR Flash 存储芯片。新产品广泛应用于 PC、物联网设备、消费电子、工业控制、5G 基站及汽车电子等领域。项目预计建设期均为 3 年。

通用 MCU 芯片升级研发及产业化项目

通用 MCU 芯片升级研发及产业化项目是基于公司 M0+内核的 32 位 MCU芯片产品，进一步研发通用 M3 和 M4 系列 MCU芯片 产品。产品应用涵盖智能可穿戴设备、TWS 耳机、智能电表、各类传感器、充电控制、照明、马达控制、电子游戏机、汽车电子和人工智能等领域。项目预计建设期均为 3 年。

CiNOR 存算一体 AI 推理芯片研发项目

本项目研发对象为 CiNOR 存算一体 AI 推理芯片，专注以下四种终端市场应用场景：人脸识别、语音关键词识别、心电图检测及电力设备故障声纹检测。

发展与科技储备项目

集成电路设计行业属于技术和人才密集型行业，具有技术迭代快、研发周期长及研发投入高等特点，公司的存储芯片、MCU 芯片及 AI 芯片均需要不断进行技术升级和产品迭代来提升产品的市场竞争力，因此需要充足的资金以保证研发投入。此外，报告期内，随着公司规模持续扩大和市场不断开拓，公司经营性资金需求不断增加。公司本次公开发行拟使用募集资金 25,000.00 万元用于发展与科技储备项目，有利于充实公司资本实力，增强公司抗风险能力。

恒烁股份有限公司是行业内技术领先的集成电路设计企业，一直聚焦“存储+控制”领域，以成为全球TOT产业链关键存储方案供应商，成为全球存储器领域创新引领者为使命，通过对现有产品工艺进行持续升级和新产品研发，持续保持产品性能优势，不断完善产品结构，强化公司竞争优势，提升市场份额、品牌形象和影响力，成为一家国内国际一流的集成电路设计企业，为客户提供高速、低功耗、高性价比及高可靠性的芯片产品和“存储+控制”的完整解决方案及服务，为终端客户创造价值。